尊敬的投资者：

您好，招商基金管理有限公司于2020年2月26号发布了关于关于招商国证生物医药指数分级证券投资基金（场内简称：生物医药，基金代码：161726）办理不定期份额折算业务的公告，相关事项如下：

截至2020年2月25日，招商国证生物医药份额的基金份额净值为1.5036元，达到基金合同规定的不定期份额折算条件。根据基金合同以及深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规定，该基金将以2020年2月26日为基准日办理不定期份额折算业务。

一、基金份额折算基准日

本次不定期份额折算的基准日为2020年2月26日。

二、基金份额折算对象

基金份额折算基准日登记在册的基金之基础份额（招商国证生物医药份额）、招商国证生物医药A份额（场内简称：生物药A，基金代码：150271）和招商国证生物医药B份额（场内简称：生物药B，基金代码：150272）。

三、基金份额折算方式

当招商国证生物医药份额的基金份额净值达到1.5000元后，基金将分别对招商国证生物医药A份额、招商国证生物医药B份额和招商国证生物医药份额进行份额折算，份额折算后基金将确保招商国证生物医药A份额和招商国证生物医药B份额的比例为1：1，份额折算后招商国证生物医药A份额和招商国证生物医药B份额的参考净值、招商国证生物医药份额的基金份额净值均调整为1元。

四、基金份额折算期间的基金业务办理

1、不定期份额折算基准日（即2020年2月26日），基金暂停办理申购（含定期定额投资，下同）、赎回、转换、转托管（包括系统内转托管、跨系统转托管，下同）、配对转换业务；招商国证生物医药A份额和招商国证生物医药B份额正常交易；基准日日终，基金管理人将计算基金份额净值及份额折算比例。

2、不定期份额折算基准日后的第一个工作日（即2020年2月27日），基金将暂停办理申购、赎回、转换、转托管、配对转换业务；招商国证生物医药A份额和招商国证生物医药B份额将于该日停牌一天；基金注册登记人及基金管理人将完成份额登记确认及份额折算。

3、不定期份额折算基准日后的第二个工作日（即2020年2月28日），基金管理人将公告份额折算确认结果，基金份额持有人可以查询其账户内的基金份额；招商国证生物医药A份额和招商国证生物医药B份额将于该日上午开市起复牌；自该日起，基金恢复办理申购、赎回、转换、转托管、配对转换业务；但仍需遵循基金管理人2019年2月26日发布的《关于调整招商国证生物医药指数分级证券投资基金大额申购（含定期定额投资）和转换转入业务的公告》和2019年3月4日发布的《关于招商国证生物医药指数分级证券投资基金恢复直销机构大额申购（含定期定额投资）和转换转入业务并暂停直销机构跨系统转托管（场外转场内）业务的公告》以及2019年3月7日发布的《关于招商国证生物医药指数分级证券投资基金调整代销机构场外大额申购（含定期定额投资）和转换转入业务并暂停代销机构跨系统转托管（场外转场内）业务的公告》中的相关限制，相关限制如有调整，以基金管理人届时最新公告为准。

请投资者认真阅读基金公司发布的相关公告，理性投资，如有疑问，可咨询热线95357。